In occasione del grande evento X018 tenuto da Microsoft a Città del Messico, è stato confermato che Obsidian Entertainment diventerà il 13° studio, insieme ad InXile Entertainment, ad entrare a far parte di Microsoft Studios. Lo studio fondato da Feargus Urquhart, Chris Parker, Chris Avellone, Darren Monahan e Chris Jones nel 2003 in seguito alla chiusura da parte di Interplay della loro divisione di giochi di ruolo Black Isle Studios, è stato responsabile di alcuni giochi davvero importanti, tra cui Star Wars: Knights of the Old Republic II : The Sith Lords (2004), Neverwinter Nights 2 (2006), Fallout: New Vegas (2010), South Park: Il Bastone della Verità (2014), Pillars of Eternity (2015), Tyranny (2017) e Pillars of Eternity II: Deadfire (2018).
Lo studio sta attualmente lavorando a un nuovo importante progetto guidato da alcune persone chiave dietro l'originale Fallout e Vampire: The Masquerade - Bloodlines, Tim Cain e Leonard Boyarsky, che doveva essere pubblicato dalla nuova etichetta Private di Take-Two. Non è chiaro se questo accordo cambierà a seguito di questa partnership.
Ora che anche Obsidian Entertainment e InXile Entertainment sono a bordo, Microsoft Studios vanta dalla sua parte un comparto RPG davvero molto forte, colmando un buco nella loro line-up dopo la chiusura di Lionhead Studios.